Halbjahresbericht
vom
1. Dezember 2019 bis 31. Mai 2020
Verwaltungsgesellschaft:
KEPLER-FONDS Kapitalanlagegesellschaft m.b.H.
Europaplatz 1a 4020 Linz
Telefon: (0732) 6596-25314 Telefax: (0732) 6596-25319 www.kepler.at
Depotbank / Verwahrstelle:
Raiffeisenlandesbank Oberösterreich Aktiengesellschaft
Fondsmanagement:
KEPLER-FONDS Kapitalanlagegesellschaft m.b.H.
Prüfer:
KPMG Austria GmbH, Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungsgesellschaft
AT0000A0F9E2 AT0000A0F9F9 ISIN je Tranche:
Ausschüttungsanteil Ausschüttungsanteil IT
Thesaurierungsanteil AT0000A0MRZ6
Inhaltsübersicht
Allgemeine Informationen zur Verwaltungsgesellschaft 4
Allgemeine Fondsdaten 5
Vermögensaufstellung 6
Zusammensetzung des Fondsvermögens 11
Allgemeine Informationen zur Verwaltungsgesellschaft
Gesellschafter:
Raiffeisenlandesbank Oberösterreich Aktiengesellschaft Oberösterreichische Landesbank Aktiengesellschaft Oberösterreichische Versicherung Aktiengesellschaft
Staatskommissäre:
Mag. Gabriele Herbeck
Mag. (FH) Eva-Maria Schrittwieser
Aufsichtsrat:
Mag. Christian Ratz (Vorsitzender)
Mag. Sonja Ausserer-Stockhamer (Stv. Vorsitzende) (bis 26.2.2020) Mag. Serena Denkmair
Friedrich Führer Gerhard Lauss Mag. Othmar Nagl
Mag. Thomas Wolfsgruber (ab 09.03.2020)
Geschäftsführung:
Andreas Lassner-Klein Dr. Robert Gründlinger, MBA Dr. Michael Bumberger
Prokuristen:
Mag. Josef Bindeus Kurt Eichhorn Dietmar Felber Rudolf Gattringer Mag. Bernhard Hiebl
Roland Himmelfreundpointner Mag. Uli Krämer
Renate Mittmannsgruber
Alle Daten und Informationen wurden mit größter Sorgfalt zusammengestellt und geprüft. Die verwendeten Quellen stufen wir als zuverlässig ein. Die verwendete Software rechnet mit einer größeren Genauigkeit als die angezeigten zwei Kommastellen. Durch weitere Berechnungen mit ausgewiesenen Ergebnissen können Abweichungen nicht ausgeschlossen werden.
Die Vervielfältigung von Informationen oder Daten, insbesondere die Verwendung von Texten, Textteilen oder Bildmaterial aus dieser Unterlage sowie die Einspielung und Verarbeitung dieser Daten in IT-Systeme bedarf der vorherigen ausdrücklichen Zustimmung der KEPLER-FONDS KAG.
MANDO aktiv Multi Assets
Sehr geehrter Anteilinhaber!
Die KEPLER-FONDS Kapitalanlagegesellschaft m.b.H. erlaubt sich, den Halbjahresbericht des MANDO aktiv Multi Assets - OGAW gem. §§ 2 iVm 50 InvFG 2011 - vom 1. Dezember 2019 bis 31. Mai 2020 vorzulegen.
In den Subfonds wurde von deren jeweils verwaltenden Verwaltungsgesellschaften Verwaltungsentschädigungen zwischen 0,10 % und 4,00 % per anno verrechnet (exkl. einer allfälligen erfolgsabhängigen Gebühr). Für den Kauf der Anteile wurden keine Ausgabeaufschläge in Rechnung gestellt.
Vergleich der Fondsdaten zum Berichtsstichtag gegenüber dem Beginn des Berichtszeitraums
per 31.05.2020 per 30.11.2019
EUR EUR
9.856.024,90 10.807.923,81
117,29 126,72
120,80 130,52
118,43 128,18
121,98 132,02
127,33 136,72
131,14 140,82
1,0000 1,5000 Fondsdetails
Fondsvermögen
errechneter Wert je Ausschüttungsanteil Ausgabepreis je Ausschüttungsanteil
errechneter Wert je Ausschüttungsanteil IT Ausgabepreis je Ausschüttungsanteil IT
errechneter Wert je Thesaurierungsanteil Ausgabepreis je Thesaurierungsanteil
Ausschüttung/Auszahlung je Ausschüttungsanteil Ausschüttung/Auszahlung je Ausschüttungsanteil
ITAusschüttung/Auszahlung je Thesaurierungsanteil 0,2187
Umlaufende MANDO aktiv Multi Assets-Anteile zum Berichtsstichtag
67.917,601 4.839,746 -4.735,454 68.021,893
14.984,449 1.460,000 -2.737,000 13.707,449
2.048,832 50,501 -105,540 Ausschüttungsanteile per 30.11.2019
Ausgabe Rücknahmen
Ausschüttungsanteile per 31.05.2020
Ausschüttungsanteile
ITper 30.11.2019 Ausgabe
Rücknahmen
Ausschüttungsanteile
ITper 31.05.2020
Thesaurierungsanteile per 30.11.2019 Ausgabe
Rücknahmen
Thesaurierungsanteile per 31.05.2020 1.993,793
Vermögensaufstellung zum 31.05.2020
ISIN BEZEICHNUNG STÜCKE/ KÄUFE
ZUGÄNGE NOMINALE
VERKÄUFE ABGÄNGE
KURS KURSWERT IN EUR
ANTEIL IN % IN TSD
Wertpapiervermögen
Zum amtlichen Handel oder einem anderen geregelten Markt zugelassene Wertpapiere
Anleihen lautend auf EUR
0,0000 % DEXIA CREDI. 99-24 100 181,71 181.714,50 1,84
IT0001308607
0,0000 % DH EUROPE FIN. 17/22 FLR 100 98,37 98.367,00 1,00
XS1637162246
0,0000 % EDP FIN. 08/23 ZO MTN 100 96,84 96.839,00 0,98
XS0399353506
0,0000 % INST.CATALA FINANC. 07-22 100 97,38 97.378,50 0,99
ES0255281075
0,0500 % MMB SCF 19/29 MTN 100 99,39 99.386,00 1,01
FR0013447075
0,1000 % BUNDANL.V. 15/46 INFL.LKD 100 30 129,91 138.005,35 1,40
DE0001030575
0,1000 % REP. FSE 16-47 O.A.T. 100 60 112,75 117.946,11 1,20
FR0013209871
0,1760 % LBBW 01/31 20 91,18 18.235,20 0,19
XS0122525875
0,1770 % DT.BANK MTN 14/21 100 97,73 97.728,50 0,99
DE000DB7XJC7
0,1770 % GM FINANCIAL 18/22MTN FLR 100 92,76 92.762,50 0,94
XS1792505197
0,1810 % UNICR.BK AUS. 01/29FLRMTN 100 89,95 89.945,00 0,91
XS0140838474
0,2500 % LLOYDS BK C. 19/22 MTN 100 98,10 98.099,50 1,00
XS2059885058
0,3750 % BAWAG P.S.K. 19/27 MTN 100 100 90,86 90.862,50 0,92
XS2049584084
0,4120 % AUSTRIA 05/25 FLR MTN 100 101,04 101.035,00 1,03
XS0224366608
0,4770 % FORD MOTOR CRED.18/23 FLR 100 82,70 82.699,00 0,84
XS1821814982
0,5000 % WIRECARD AG 19/24REG.S 100 100 79,84 79.843,50 0,81
DE000A2YNQ58
0,5340 % DT.HYP.BK.MTN.IS.S.478 100 99,74 99.740,50 1,01
DE000DHY4788
0,6250 % GLENCORE FI. 19/24 MTN 100 94,83 94.834,50 0,96
XS2051397961
0,8750 % LYB FINL II 19/26 100 93,75 93.749,00 0,95
XS2052310054
1,0000 % JEFFER.GROUP 19/24 MTN 100 92,95 92.952,50 0,94
XS2030530450
1,1250 % ISLANDSBANKI 18/24 FLRMTN 100 95,66 95.656,00 0,97
XS1755108344
1,1250 % RYANAIR 17/23 MTN 100 100 92,48 92.481,00 0,94
XS1565699763
1,2500 % AIB GROUP 19/24 MTN 100 97,49 97.488,00 0,99
XS2003442436
1,2500 % TEVA PH.F.NL.II 15/23 100 95,43 95.432,00 0,97
XS1211040917
1,2500 % ZF EUROPE FI 19/23 100 93,25 93.254,50 0,95
XS2010040124
1,3750 % INVITALIA 17/22 REGS 100 100,81 100.808,50 1,02
XS1649668792
1,6250 % AUTOSTRADE IT. 15-23 100 96,99 96.991,50 0,98
IT0005108490
1,6250 % HUARONG UNI.I.H. 17/22 100 95,05 95.049,00 0,96
XS1725734872
1,6250 % RAIL TRA.IN.INVT 18/22 100 100,69 100.685,00 1,02
XS1679505070
1,7500 % AUTOSTRADE IT. 16/27 MTN 100 94,66 94.658,00 0,96
XS1528093799
1,7523 % BK OF AMERICA 05/20FLRMTN 50 100,13 50.067,00 0,51
XS0234546538
2,0000 % AZIMUT HOLDG 17/22 100 99,03 99.032,50 1,00
XS1533918584
2,0000 % IGNITIS GROUP 17/27 MTN 100 103,49 103.491,00 1,05
XS1646530565
2,0000 % MFINANCE FRANCE 14/21 MTN 80 99,70 79.760,40 0,81
XS1143974159
2,3750 % BCA POP.SOND 19/24 100 90,30 90.297,00 0,92
XS1975757789
2,3750 % RUMAENIEN 17/27 MTN REGS 100 97,27 97.267,50 0,99
XS1599193403
2,3750 % VIVAT 17/24 100 104,04 104.042,00 1,06
XS1600704982
2,7310 % TERNA R.E.N.07/23 FLR MTN 100 107,78 121.620,75 1,23
XS0328430003
2,7500 % ABU DHABI NAT.E.14/24 MTN 100 100 106,59 106.585,50 1,08
XS1063422619
2,7500 % VOLKSBANK WIEN 17-27 FLR 100 95,02 95.017,00 0,96
AT000B121967
3,3750 % RUMAENIEN 18/38 MTN REGS 100 97,35 97.350,00 0,99
XS1768074319
4,6250 % VOLKSWAGEN INTL18/UND.FLR 100 103,43 103.433,50 1,05
XS1799939027
5,4300 % BAWAG P.S.K. 04-24 80 102,85 82.280,80 0,83
AT0000351119
6,0000 % NM PLC 08/23 MTN 100 110,32 110.323,04 1,12
XS0357281046
6,6250 % RAIF.BK INTL 11/21 MTN 100 104,92 104.921,50 1,06
XS0619437147 lautend auf ATS
0,0000 % UNICR.BK AUS. 96-21 FLR 840 98,14 59.906,74 0,61
AT0000246814 lautend auf DEM
6,5000 % OESTERREICH 94/24 100 124,69 63.751,96 0,65
DE0004123500
Zertifikate/Indexzertifikate lautend auf EUR
XTR BRENT OPT Y EUR H 60 3.000 4.000 3.000 33,23 99.702,00 1,01
DE000A1AQGX1 lautend auf USD
INVESC.PHYS.MKT.ETC00 XAU 3.300 700 166,52 495.863,56 5,03
IE00B579F325
Strukturierte Produkte lautend auf EUR
0,0000 % DEXIA CL 05/25 FLR MTN 100 86,75 86.750,00 0,88
XS0218189925
0,2070 % MEDIOBCA 06/21 FLR MTN 100 99,24 99.240,00 1,01
XS0242696804
3,0000 % INTESA SAN.05/35 FLR MTN 30 106,88 32.064,90 0,33
XS0210578869
Nicht zum amtlichen Handel oder einem anderen geregelten Markt zugelassene Wertpapiere
Anleihen lautend auf EUR
0,1630 % NORDLB MTN 00/30 100 89,31 89.306,00 0,91
XS0119421211
0,8996 % ABN AMRO BANK 12/22 FLR 24 98,28 23.587,20 0,24
XS0657770375
2,3900 % BQ.INTL LUXEMB. 10/21 MTN 100 102,87 102.869,00 1,04
XS0545576984
4,7500 % COBA MTN 04/20VAR 30 101,51 30.452,10 0,31
DE0005862072
Strukturierte Produkte lautend auf EUR
0,0000 % COBA 11/23 CL 50 96,31 48.155,00 0,49
XS0623660528
0,0000 % DEXIA CL 05/25 FLR MTN 100 94,17 94.172,41 0,96
XS0228145917
1,4980 % BARC 10/25 FLR 70 97,78 68.442,50 0,69
XS0484710057
5,1000 % CS AG LDN 11/21 MTN 100 101,80 101.795,22 1,03
XS0592053234
In sonstige Märkte einbezogene Investmentzertifikate
Anteile an OGAW und OGA lautend auf EUR
DWS COVERED BOND FUND LD 4.500 54,74 246.330,00 2,50
DE0008476532
DWS I.-CONVERT. LC 2.800 300 500 173,64 486.192,00 4,93
LU0179219752
DWS.I.-TOP DIVIDEND FC 1.100 217,28 239.008,00 2,42
LU0507266228
ISH3-I.JPM.EMLGB.UETF DLD 3.900 400 500 50,59 197.297,10 2,00
IE00B5M4WH52
ISHARES EURO STOXX U.ETF 6.600 1.100 34,03 224.584,80 2,28
DE000A0D8Q07
ISHS CORE DAX UCITS ETF 1.200 200 100,04 120.048,00 1,22
DE0005933931
ISHS VI-E.MSCI WL.M.V.DLA 6.000 500 44,04 264.240,00 2,68
IE00B8FHGS14
ISHSIII-EO C.B.EX-F.EODIS 800 117,16 93.728,00 0,95
IE00B4L5ZG21
KEPLER Put Write Strategy Fonds (T) 10 9.425,41 94.254,10 0,96
AT0000A1NB06
KEPLER Risk Select Aktienfonds IT (T) 1.500 150 218,53 327.795,00 3,33
AT0000A1CTJ5
LAZARD EM.M.BD AAEOH 2.300 300 131,43 302.282,10 3,07
IE00B40G0C73
XTR.II IB.E.G.B.Y.P. 1C 3.000 500 186,47 559.410,00 5,67
LU0524480265
XTR.MSCI EUROPE VAL. 1C 17.800 2.800 18,42 327.804,80 3,33
LU0486851024
XTR.ST.EUR.600 TEL.SW. 1C 1.750 250 58,18 101.815,00 1,03
LU0292104030 lautend auf USD
AF-AM.F.CASH USD A2DLC 1.500 108,95 147.468,87 1,50
LU0568621618
ISHSV-EM DIVID.U.ETF DLD 7.000 1.500 17,36 109.623,71 1,11
IE00B652H904
Summe Wertpapiervermögen 9.708.056,72 98,50
lautend auf EUR
EUR-BOBL FUTURE JUNI 2020 2) -1 3 2 160,00 0,00
EUR-BUND FUTURE JUNI 2020 2) -1 4 3 3.030,00 0,03
Summe Derivate -55.400,00 -0,56
Bankguthaben/Verbindlichkeiten
0,48 47.044,06
EUR
0,92 90.361,74
nicht EU-Währungen
Summe Bankguthaben / Verbindlichkeiten 137.405,80 1, 40
Sonstiges Vermögen
Ausstehende Zahlungen -23.390,28 -0,24
Diverse Gebühren -646,32
Einschüsse (Initial/Variation Margins) 55.400,00
Zinsansprüche 34.598,51
Zinsen Anlagekonten (inkl. negativer Habenzinsen) 0,47
Summe sonstiges Vermögen 65.962,38
-0,01 0,56 0,35 0,00
0,6 6
9.856.024,90
Fondsvermögen 100,00
BEZEICHNUNG NOMINALE/
KONTRAKTE
KURS KURSWERT IN EUR
ANTEIL IN % OPENING CLOSING
Derivative Produkte Finanzterminkontrakte
Aktienindexkontrakte Verkaufte Kontrakte lautend auf EUR
EUR-MSCI WORLD FUTURE JUNI 2020 3) -27 27 -58.590,00 -0,59
Zinsterminkontrakte Verkaufte Kontrakte
Devisenkurse
Vermögenswerte in fremder Währung wurden zu folgenden Devisenkursen umgerechnet:
WÄHRUNG KURS
13,7603 1,9558 1,1082 Oesterreichischer Schilling (ATS)
Deutsche Mark (DEM) US-Dollar (USD)
Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage von Kursen bzw. Marktsätzen per 28. Mai 2020 oder letztbekannte bewertet.
Regeln für die Vermögensbewertung
Der Wert eines Anteiles ergibt sich aus der Teilung des Gesamtwertes des Investmentfonds einschließlich der Erträgnisse durch die Zahl der ausgegebenen Anteile. Bei Investmentfonds mit mehreren Anteilscheingattungen ergibt sich der Wert eines Anteiles einer Anteilscheingattung aus der Teilung des Wertes einer Anteilscheingattung einschließlich der Erträgnisse durch die Zahl der
ausgegebenen Anteile dieser Anteilscheingattung.
Der Gesamtwert des Investmentfonds ist aufgrund der jeweiligen Kurswerte der im Investmentfonds befindlichen Wertpapiere, Geldmarktinstrumente, Anteile an Investmentfonds und Bezugsrechte zuzüglich des Wertes der zum Investmentfonds gehörenden Finanzanlagen, Geldbeträge, Guthaben, Forderungen und sonstigen Rechte abzüglich Verbindlichkeiten, zu ermitteln.
Die Kurswerte der Vermögenswerte werden wie folgt ermittelt:
a) Der Wert von Vermögenswerten, welche an einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt notiert oder gehandelt werden, wird grundsätzlich auf der Grundlage des letzten verfügbaren Kurses ermittelt.
b) Sofern ein Vermögenswert nicht an einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt notiert oder gehandelt wird oder sofern für einen Vermögenswert, welcher an einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt notiert oder gehandelt wird, der Kurs den tatsächlichen Marktwert nicht angemessen widerspiegelt, wird auf die Kurse zuverlässiger Datenprovider oder alternativ auf Marktpreise gleichartiger Wertpapiere oder andere anerkannte Bewertungsmethoden zurückgegriffen.
c) Anteile an einem OGAW, OGA oder AIF werden mit den zuletzt verfügbaren Rücknahmepreisen bewertet bzw. sofern deren Anteile an Börsen oder geregelten Märkten gehandelt werden (z.B. ETFs) mit den jeweils zuletzt verfügbaren Schlusskursen.
d) Der Liquidationswert von Futures und Optionen, die an einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt gehandelt werden, wird auf der Grundlage des letzten verfügbaren Abwicklungspreises berechnet.
Zur Preisberechnung des Investmentfonds werden grundsätzlich die jeweils letzten veröffentlichten bzw. verfügbaren Kurse der vom Investmentfonds erworbenen Vermögenswerte herangezogen. Entspricht der letzte veröffentlichte Kurs aufgrund der politischen oder wirtschaftlichen Situation ganz offensichtlich und nicht nur im Einzelfall nicht den tatsächlichen Werten, so kann eine Preisberechnung für den Investmentfonds unterbleiben, wenn dieser 5 % oder mehr seines Fondsvermögens in Vermögenswerte investiert hat, die keine bzw.
keine marktkonformen Kurse aufweisen.
Angaben zu Wertpapierfinanzierungsgeschäften gem. VO (EU) 2015/2365
In den Fondsbestimmungen des Investmentfonds werden Angaben zu unter diese Verordnung fallende Wertpapierfinanzierungsgeschäfte (Pensionsgeschäfte und Wertpapierleihgeschäfte) gemacht, sodass grundsätzlich die Möglichkeit besteht, derartige Geschäfte für den Investmentfonds zu tätigen.
Die derzeitige Strategie des Investmentfonds sieht jedoch weder die Durchführung von Pensions- oder Wertpapierleihegeschäften noch den Abschluss von Total Return Swaps (Gesamtrenditeswaps) oder vergleichbaren Derivatgeschäften vor.
Im Berichtszeitraum wurden keine Wertpapierfinanzierungsgeschäfte und Gesamtrendite-Swaps im Sinne der Verordnung (EU)
2015/2365 durchgeführt daher erfolgen keine Angaben gem. Art 13 iVm Abschnitt A des Anhangs zu VO (EU) 2015/2365.
Während des Berichtszeitraumes getätigte Käufe und Verkäufe, soweit sie nicht in der Vermögensaufstellung angeführt sind
ISIN BEZEICHNUNG
STÜCKE/NOMINALE IN TSD ZUGÄNGE KÄUFE
STÜCKE/NOMINALE IN TSD VERKÄUFE ABGÄNGE
Wertpapiervermögen
Zum amtlichen Handel oder einem anderen geregelten Markt zugelassene Wertpapiere
Anleihen lautend auf EUR
IT0005277451 0,8750 % BCO DES.BRIANZA 17/24 MTN 100
XS1724873275 1,0000 % SUEDZUCKER INTL 17/25 100
XS0211698468 1,0659 % RLBK OBEROEST.05/20MTNFLR 100
XS0104813414 1,5350 % BELFIUS FIN.99/19 FLR MTN 100
IT0003535157 5,0000 % B.T.P. 2034 01.08 70
NL0000102317 5,5000 % NEDERLD 98-28 1-3 50 50
Nicht zum amtlichen Handel oder einem anderen geregelten Markt zugelassene Wertpapiere
Strukturierte Produkte lautend auf EUR
FR0118160151 5,0000 % STE GENERALE 10/20FLR MTN 100
In sonstige Märkte einbezogene Investmentzertifikate
Anteile an OGAW und OGA lautend auf EUR
LU1900067601 MUL-L.M.TURKEY EOA 500 4.000
LU0292103651 XTR.ST.EUR.600 BA.SW. 1C 1.500 8.200
BEZEICHNUNG OPENING
KONTRAKTE/NOMINALE KONTRAKTE/NOMINALE CLOSING
Derivative Produkte Finanzterminkontrakte
Aktienindexkontrakte Gekaufte Kontrakte lautend auf EUR
EUR-ESTX 50 FUTURE JUNI 2020 18 18
lautend auf USD
USD-S&P E-MINI 500 INDEX FUTURE JUNI 2020 6 6
Verkaufte Kontrakte lautend auf USD
USD-S&P E-MINI 500 INDEX FUTURE DEZEMBER 2019 10
USD-S&P E-MINI 500 INDEX FUTURE MAERZ 2020 9 9
Zinsterminkontrakte Verkaufte Kontrakte lautend auf EUR
EUR-BOBL FUTURE MAERZ 2020 2 2
EUR-BUND FUTURE MAERZ 2020 4 4
Zusammensetzung des Fondsvermögens per 31.05.2020
Wertpapiervermögen EUR %
4.493.775,35 45,60 595.565,56 6,04 218.054,90 2,21
246.214,30 2,50 312.565,13 3,17
3.841.881,48 38,98
Zum amtlichen Handel oder einem anderen geregelten Markt zugelassene Wertpapiere
Anleihen
Zertifikate/Indexzertifikate Strukturierte Produkte
Nicht zum amtlichen Handel oder einem anderen geregelten Markt zugelassene Wertpapiere
AnleihenStrukturierte Produkte
