ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch auf einen Globalen Rohstoff-, Minen- und Oelaktien Basket II

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Zürcher Kantonalbank

ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch

auf einen Globalen Rohstoff-, Minen- und Oelaktien Basket II

14.02.2019 - 14.02.2024 | Valor 42 979 443

Zusammenfassung Diese Zusammenfassung ist als Einleitung zu den vorliegenden Endgültigen Bedingungen zu verstehen. Jeder Anlageentscheid in Bezug auf die Produkte muss sich auf die Angaben im Basisprospekt sowie in den vorliegenden Endgültigen Bedingungen in deren Gesamtheit und nicht auf die Zusammenfassung stützen. Insbesondere sollte jeder Anleger die in diesen Endgültigen Bedingungen und im Basisprospekt enthaltenen Risikofaktoren berücksichtigen.

Die Emittentin kann für den Inhalt dieser Zusammenfassung nur dann haftbar gemacht werden, wenn die Zusammenfassung irreführend, unrichtig oder widersprüchlich ist, wenn sie zusammen mit den anderen Teilen der Endgültigen Bedingungen und des Basisprospekts gelesen wird.

Angaben zu den Effekten Art des Produktes: ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch

SSPA Kategorie: Tracker-Zertifikat (1300, gemäss Swiss Derivative Map) ISIN: CH0429794438

Symbol: GLOROZ

Emittentin: Zürcher Kantonalbank

Basiswert: einen Globalen Rohstoff-, Minen- und Oelaktien Basket II Initial Fixing Tag: 7. Februar 2019

Liberierungstag: 14. Februar 2019 Final Fixing Tag: 7. Februar 2024 Rückzahlungstag: 14. Februar 2024 Art der Abwicklung: cash

Angaben zum Angebot und zur Zulassung zum Handel Ort des Angebots: Schweiz

Emissionsbetrag/Nennbetrag/Handelseinheiten: CHF 13’750’000.00/CHF 55.00/1 Strukturiertes Produkt oder ein Mehrfaches davon

Ausgabepreis: CHF 55.00

Verkaufsbeschränkungen: EWR, U.S.A./U.S. Personen, Vereinigtes Königreich, Guernsey Angaben zur Kotierung: Wird an der SIX Swiss Exchange beantragt, erster provisorischer Handelstag am 14. Februar 2019

Neuemission 1. Produktebeschreibung

Derivatekategorie/Bezeichnung Partizipationsprodukt/Tracker-Zertifikat (1300, gemäss Swiss Derivative Map des Schweizerischen Verbands für Strukturierte Produkte)

KAG Hinweis Hierbei handelt es sich um ein Strukturiertes Produkt. Das Strukturierte Produkt ist keine kollektive Kapitalanlage im Sinne des Kollektivanlagegesetzes (KAG) und untersteht keiner Genehmigungspflicht und keiner Aufsicht der Eidgenössischen Finanzmarktaufsicht FINMA. Die Anleger tragen ferner ein Emittentenrisiko.

Titeluniversum Das massgebende Titeluniversum besteht aus Unternehmensaktien aus dem Rohstoff- und Oelbereich. Die Basiswertkomponenten sind an einer anerkannten Börse (World Federation of Exchanges oder FESE (Federation of European Securities Exchanges)) kotiert. Die aktuelle Zusammensetzung des Basiswertes kann unter www.zkb.ch/strukturierteprodukte jederzeit öffentlich eingesehen werden.

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Rebalancing Der Investment Manager bewirtschaftet die Portfoliozusammensetzung aufgrund seiner qualifizierten Beurteilung des Marktumfeldes quartalsweise am 31. Januar, 30. April, 31. Juli und 31. Oktober. Bei der Auswahl der einzelnen Basiswerte achtet der Investment Manager auf eine hinreichende Liquidität und Handelbarkeit. Das Rebalancing erfolgt interessewahrend zu aktuellen Marktwerten der zugrundeliegenden Basiswerte (Durchschnitt der durch die Emittentin in die Basketwährung umgerechneten Nettokurse der Basiswerte). Die aktuelle Basketzusammensetzung wird jeweils im Anhang an die Final Terms aufgeführt.

Emittentin Zürcher Kantonalbank, Zürich

Rating der Emittentin Standard & Poor's AAA, Moody's Aaa, Fitch AAA Lead Manager, Zahl-, Ausübungs-

und Berechnungsstelle Zürcher Kantonalbank, Zürich Investment Manager Picard Angst AG, Pfäffikon SZ

Picard Angst AG verfügt über eine FINMA Bewilligung als Vermögensverwalterin von kollektiven Kapitalanlagen.

Symbol/

Valorennummer/ISIN GLOROZ/

42 979 443/CH0429794438 Emissionsbetrag/Nennbetrag/

Handelseinheit CHF 13’750’000.00/CHF 55.00/1 Strukturiertes Produkt oder ein Mehrfaches davon Anzahl der Strukturierten Produkte Bis zu 250’000, mit der Möglichkeit der Aufstockung

Ausgabepreis CHF 55.00 / 101.01% des Basketwertes am Initial Fixing Tag

Währung CHF

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Zürcher Kantonalbank Basiswert per Initial Fixing Tag Komponente ISIN

/ Bloomberg Börse *Währung / Initial Fixing Wert

Gewicht

in % Anzahl Aktien/

Bestand Agnico-Eagle Mines

Ltd CA0084741085

/AEM CT Toronto Stock

Exchange CAD

56.9699 5.00 0.063450 Anglo American Plc GB00B1XZS820

/AAL LN London Stock

Exchange GBP

19.5646 5.00 0.107193 A.P. Moeller-Maersk

A/S DK0010244508

/MAERSKB DC Copenhagen DKK

8795.6040 5.00 0.002034 Barrick Gold Corp CA0679011084

/GOLD UN New York

Stock Exchange USD

13.3263 5.00 0.203829 BHP Billiton PLC GB00BH0P3Z91

/BHP LN London Stock

Exchange GBP

17.1290 5.00 0.122435

Boliden AB SE0011088665

/BOL SS Stockholm SEK

230.7322 5.00 0.109070 Cimarex Energy Co US1717981013

/XEC UN NASDAQ USD

71.8940 5.00 0.037782

Equinor ASA NO0010096985

/EQNR NO Oslo NOK

196.1264 5.00 0.119120 Fresnillo PLC GB00B2QPKJ12

/FRES LN London Stock

Exchange GBP

9.5703 5.00 0.219134 Kinross Gold Corp CA4969024047

/K CT Toronto Stock

Exchange CAD

4.4317 5.00 0.815646

Lukoil OAO US69343P1057

/LKOD LI London Stock

Exchange USD

81.9275 5.00 0.033155 Newcrest Mining Ltd AU000000NCM7

/NCM AT Australian Securities Exchange

AUD

24.6730 5.00 0.155554 Newmont Mining

Corp US6516391066

/NEM UN New York

Stock Exchange USD

33.8227 5.00 0.080310

OMV AG AT0000743059

/OMV AV Vienna EUR

46.0509 5.00 0.052008 Rio Tinto PLC GB0007188757

/RIO LN London Stock

Exchange GBP

43.0292 5.00 0.048739

South32 Ltd AU000000S320

/S32 LN London Stock

Exchange GBP

2.0090 5.00 1.043894 Teck Resources Ltd CA8787422044

/TECK/B CT Toronto Stock

Exchange CAD

31.1372 5.00 0.116091 Tourmaline Oil Corp CA89156V1067

/TOU CT Toronto Stock

Exchange CAD

18.2800 5.00 0.197743

Vale SA BRVALEACNOR0

/VALE3 BS Sao Paolo BRL

41.8389 5.00 0.241340 Koninklijke Vopak

NV NL0009432491

/VPK NA Euronext

Amsterdam EUR

44.0040 5.00 0.054428

* Lokale Steuern, Transaktionskosten und ausländische Kommissionen sind, falls anwendbar, bereits im Initial Fixing Wert jeder Komponente enthalten und werden damit durch die Inhaber vom Strukturierten Produkt getragen. Dies gilt insbesondere, obwohl nicht abschliessend, im Zusammenhang mit der Ausübung von mit dem Strukturierten Produkt verbundenen Rechten und/oder bei einem Rebalancing.

Basketwert CHF 54.45 am Initial Fixing Tag

Die Bedingungen dieser Emission wurden aufgrund von Corporate Actions angepasst, siehe Tabelle Kapitalereignisse.

Ratio 1 ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch entspricht 1 Basiswert

Ausschüttungen Es finden keine Ausschüttungen an den Anleger statt. Die von den Basiswertkomponenten ausgeschütteten Dividenden fliessen gänzlich als sogenannte Nettodividenden dem Strukturierten Produkt zur Wiederinvestition zu.

Initial Fixing Tag 7. Februar 2019 Liberierungstag 14. Februar 2019 Letzter Handelstag 6. Februar 2024 Final Fixing Tag 7. Februar 2024 Rückzahlungstag 14. Februar 2024

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Initial Fixing Wert 7. Februar 2019, Durchschnitt der interessewahrend durch die Emittentin erzielten Nettokurse der Basiswertkomponente/n (die Emittentin kann die Initial Fixing Periode in alleiniger

Kompetenz ausdehnen, falls sie dies aufgrund aktueller Marktbedingungen wie beispielsweise Liquidität als nötig erachtet).

Lokale Steuern, Transaktionskosten und ausländische Kommissionen sind bereits im Initial Fixing Wert jeder Komponente enthalten falls anwendbar.

Final Fixing Wert 7. Februar 2024, Durchschnitt der interessewahrend durch die Emittentin erzielten Nettokurse der Basiswertkomponente/n (die Emittentin kann die Final Fixing Periode in alleiniger

Kompetenz ausdehnen, falls sie dies aufgrund aktueller Marktbedingungen wie beispielsweise Liquidität als nötig erachtet).

Lokale Steuern, Transaktionskosten und ausländische Kommissionen sind bereits im Final Fixing Wert jeder Komponente enthalten falls anwendbar.

Rückzahlungsmodalitäten Am Rückzahlungstag erhält der Anleger für jedes Strukturierte Produkt 100% des Basiswertes gemäss Final Fixing Tag und gemäss dieser Formel bar ausbezahlt:

x FXi,T - Gebühren wobei

Si,T = Wert der Basiswertkomponente i am Final Fixing Tag

Wi,T = Gewichtung der Basiswertkomponente i (Anzahl Basiswerte) am Final Fixing Tag Gebühren = Jährliche Gebühr

FXi,T = Wechselkurs der Basiswertkomponente i gegenüber CHF am Final Fixing Tag T = Final Fixing Tag

Finden während der Laufzeit des ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch Kapitalereignisse statt, welche bei Emission des Strukturierten Produktes nicht bekannt waren, so werden diese durch entsprechende Anpassung der Gewichtung der betroffenen Basiswertkomponente

angeglichen.

Kotierung Wird an der SIX Swiss Exchange beantragt, erster provisorischer Handelstag am 14. Februar 2019.

Jährliche Gebühr 0.75% p.a. Die Gebühr wird auf dem Produktwert belastet und pro rata temporis im täglichen Handelspreis berücksichtigt. Von der jährlichen Gebühr entfallen 0.30% p.a. auf die

Emittentin für die Administration und 0.45% p.a. auf den Investment Manager für die diskretionäre Verwaltung des Strukturierten Produktes.

Clearingstelle SIX SIS AG/Euroclear/Clearstream

Vertriebsentschädigungen Bei diesem Strukturierten Produkt können Vertriebsentschädigungen in Form eines Rabattes auf dem Ausgabepreis, als Vergütung eines Teils des Ausgabepreises oder in Form anderer einmalig und/oder periodisch anfallender Gebühren an einen oder mehrere Vertriebspartner bezahlt worden sein. Die Vertriebsentschädigung an Vertriebspartner kann bis zu 0.1600%

p.a. betragen.

Sales: 044 293 66 65 SIX Telekurs: .zkb Reuters: ZKBSTRUCT

Internet: www.zkb.ch/strukturierteprodukte Bloomberg: ZKBY <go>

Wesentliche Produktemerkmale Der Kauf dieses Strukturierten Produktes entspricht wertmässig dem Kauf des zugrunde liegenden Basiswertes abzüglich der Gebühren. Der Anleger erhält in einer einzigen kostengünstigen Transaktion die Möglichkeit, vollumfänglich an der Performance des Basiswertes teilzunehmen. Dividendenzahlungen von im Basket enthaltenen

Basiswertkomponenten werden dem Anleger mittels Reinvestition entschädigt. Die Rückzahlung richtet sich nach dem gewichteten Wert der im Basket enthaltenen Basiswertkomponenten am Final Fixing Tag.

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Zürcher Kantonalbank Steuerliche Aspekte Die Emittentin erstellt jeweils per 31. Oktober jeden Jahres zu Handen der Eidg.

Steuerverwaltung ein Reporting. Darin wird die Wertentwicklung (Veränderung zum Vorjahreswert) in die Komponenten Ertrag und Kapitalgewinn aufgeteilt und ausgewiesen.

Die Ertragskomponente unterliegt dabei per Stichtag der Einkommenssteuer. Die Kapitalgewinnkomponente ist steuerfrei.

Es wird keine Eidg. Verrechnungssteuer erhoben. Das Produkt unterliegt im Sekundärmarkt nicht der Eidg. Umsatzabgabe. Das Produkt kann weiteren Quellensteuern oder Abgaben unterliegen, insbesondere unter dem Regelwerk von FATCA resp. Sect. 871(m) U.S. Tax Code oder ausländischen Finanztransaktionssteuern. Sämtliche Zahlungen aus diesem Produkt erfolgen nach Abzug allfälliger Quellensteuern und Abgaben.

Die vorstehenden Hinweise zur Besteuerung sind lediglich eine Zusammenfassung dessen, wie die Emittentin unter dem derzeit geltenden Recht und der gängigen Praxis der

Eidgenössischen Steuerverwaltung in der Schweiz die Besteuerung dieser Strukturierten Produkte im Zeitpunkt der Emission versteht. Die Steuergesetzgebung und die Praxis können sich ändern. Die Emittentin schliesst jegliche Haftung für die vorstehenden Hinweise aus. Diese allgemeinen Hinweise können die steuerliche Beratung des einzelnen Anlegers nicht ersetzen.

Dokumentation Dieses Dokument stellt die Endgültigen Bedingungen (Final Terms) nach Art. 45 des

Bundesgesetzes über die Finanzdienstleistungen (FIDLEG) dar. Diese Endgültigen Bedingungen ergänzen den von der SIX Swiss Exchange geprüften, in deutscher Sprache veröffentlichten Basisprospekt der Emittentin vom 16. November 2020. Diese Endgültigen Bedingungen stellen einen vereinfachten Prospekt nach Art. 5 Abs. 2 KAG in der Fassung vom 1. März 2013 dar und bilden gemeinsam mit dem Basisprospekt (zusammen mit allfälligen Nachträgen) die Produktdokumentation für die vorliegende Emission.

Wurde dieses Produkt erstmals unter dem Basisprospekt vom 16. November 2020 begeben, sind diese Endgültigen Bedingungen insbesondere in Verbindung mit den Allgemeinen Bedingungen der Derivate, den Zusatzbedingungen und den Informationen über die

Basiswerte im Basisprospekt vom 16. November 2020 zu lesen. Wurde dieses Produkt vor dem Datum des Basisprospekts vom 16. November 2020 ausgegeben wurden, sind diese

Endgültigen Bedingungen in Verbindung mit dem Basisprospekt vom 16. November 2020 und zusammen mit den Bestehenden Bedingungen der Produkte aus der zum Zeitpunkt der Emission geltenden Fassung des Emissionsprogramms oder Basisprospekts zu lesen, die durch Verweis in diesen Basisprospekt einbezogen wurden.

Der Basisprospekt der Emittentin vom 16. November 2020 verliert am 16. November 2021 seine Gültigkeit. Ab diesem Zeitpunkt sind diese Endgültigen Bedingungen zusammen mit dem jeweils aktuellsten Basisprospekt der Emittentin zu lesen (einschliesslich der per Verweis in den jeweils aktuellsten Basisprospekt einbezogenen Angaben aus dem Basisprospekt, unter dem die Produkte erstmalig begeben wurden), der dem Basisprospekt vom 16. November 2020 nachfolgt.

In diesen Endgültigen Bedingungen verwendete Begriffe haben die im Basisprospekt definierte Bedeutung, sofern in diesen Endgültigen Bedingungen nicht etwas anderes bestimmt wird.

Sollten Widersprüche zwischen den Informationen oder Bestimmungen in diesen Endgültigen Bedingungen und jenen im Basisprospekt bestehen, so haben die Informationen und Bestimmungen in diesen Endgültigen Bedingungen Vorrang. Für den Fall einer Kotierung der Produkte wird die Produktdokumentation sofern und soweit erforderlich gemäss den Vorgaben des fraglichen Handelsplatzes angepasst. Produkte werden als Wertrechte begeben und bei der SIX SIS AG als Bucheffekten geführt. Die Ausgabe von Wertpapieren oder Beweisurkunden ist ausgeschlossen.

Diese Endgültigen Bedingungen sowie der Basisprospekt können kostenlos bei der Zürcher Kantonalbank, Bahnhofstrasse 9, 8001 Zürich, Abteilung VRIE, sowie über die E-Mailadresse documentation@zkb.ch bezogen werden. Ausserdem sind sie auf https://www.zkb.ch/finanzinformationen abrufbar.

Angaben zum Basiswert Informationen über die Wertentwicklung der Basiswerte/Basiswertkomponenten können öffentlich unter www.bloomberg.com eingesehen werden. Des Weiteren können die aktuellen Jahresberichte direkt über die Webseite des Unternehmens abgerufen werden. Die Übertragbarkeit der Basiswerte/Basiswertkomponenten richtet sich nach deren Statuten.

Mitteilungen Alle Mitteilungen seitens der Emittentin betreffend dieses Strukturierten Produktes, insbesondere Mitteilungen bezüglich der Anpassung der Bedingungen, werden rechtsgültig über die Internetadresse https://zkb-finance.mdgms.com/products/stp/index.html zum entsprechenden Strukturierten Produkt publiziert. Über die Valorensuchfunktion kann direkt auf das gewünschte Strukturierte Produkt zugegriffen werden. Die Mitteilungen gemäss den von der SIX Swiss Exchange erlassenen, für das IBL (Internet Based Listing) gültigen

Vorschriften, werden unter

https://www.six-exchange-regulation.com/de/home/publications/official-notices.html veröffentlicht.

Rechtswahl/Gerichtsstand Schweizer Recht/Zürich

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2. Gewinn- und Verlustaussichten per Jahr 1 Gewinn- und Verlustaussichten per

Jahr 1 ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch

Basket Rückzahlung

Wert Prozent ZKB Tracker-Zertifikat

Dynamisch Performance %

CHF 46.28 -15.00% CHF 45.94 -16.48%

CHF 49.01 -10.00% CHF 48.64 -11.57%

CHF 51.73 -5.00% CHF 51.34 -6.66%

CHF 55.00 +1.01% CHF 54.59 -0.75%

CHF 57.17 +5.00% CHF 56.74 3.17%

CHF 59.90 +10.00% CHF 59.45 8.08%

CHF 62.62 +15.00% CHF 62.15 13.00%

Quelle: Zürcher Kantonalbank Die Performance des ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch ist analog zur Performance des

Basiswerts abzüglich der Gebühren.

Die obenstehende Tabelle gilt per Jahr 1 und kann nicht als Preisindikation der Emittentin für das vorliegende Strukturierte Produkt während der Laufzeit verwendet werden. Während der Laufzeit des Strukturierten Produktes kommen zusätzliche Risikofaktoren hinzu, welche den Wert des Strukturierten Produktes entscheidend beeinflussen. Der im Sekundärmarkt gestellte Preis kann daher deutlich von der obenstehenden Tabelle abweichen. Zu Darstellungszwecken wird angenommen, dass sich die Währung des Basiswerts über die Laufzeit nicht verändert.

3. Bedeutende Risiken für die Anlegerinnen und Anleger

Emittentenrisiko Verpflichtungen aus diesem Strukturierten Produkt stellen direkte, unbedingte und ungesicherte Verpflichtungen der Emittentin dar und stehen im gleichen Rang wie alle anderen direkten, unbedingten und ungesicherten Verpflichtungen der Emittentin. Die Werthaltigkeit des Strukturierten Produktes ist nicht allein von der Entwicklung des

Basiswertes und anderen Entwicklungen auf den Finanzmärkten abhängig, sondern auch von der Bonität der Emittentin. Diese kann sich während der Laufzeit dieser Strukturierten Produkte verändern.

Spezifische Produkterisiken Strukturierte Produkte sind komplexe Anlageinstrumente, welche hohe Risiken enthalten können und entsprechend nur für erfahrene Anleger gedacht sind, welche die damit verbundenen Risiken verstehen und zu tragen fähig sind.

Diese Strukturierten Produkte sind Anlageprodukte deren Kurs im selben Ausmass wie der zugrunde liegende Basiswert schwankt abzüglich der Gebühren. Je nach Entwicklung kann der Kurs eines ZKB Tracker-Zertifikat Dynamisch erheblich unter den Emissionspreis fallen. Die Risikocharakteristik entspricht derjenigen des zugrunde liegenden Basiswertes. Das Zertifikat ist in CHF denominiert. Der Anleger trägt alle im Zusammenhang mit dem Strukturierten Produkt anfallenden Wechselkursrisiken zwischen der Produktwährung, der Währung der Basiswertkomponenten, sowie gegenüber seiner Referenzwährung.

4. Weitere Bestimmungen

Anpassungen Tritt bezüglich des Basiswertes/einer Basiswertkomponente ein in Abschnitt IV des Emissionsprogramms beschriebenes ausserordentliches Ereignis ein oder tritt irgend ein anderes ausserordentliches Ereignis ein, welches es der Emittentin verunmöglicht oder übermässig erschwert, die Rechte aus den Strukturierten Produkten zu erfüllen oder den Wert der Strukturierten Produkte zu bestimmen, trifft die Emittentin, nach freiem Ermessen die geeigneten Massnahmen und hat, falls notwendig die Bedingungen der Strukturierten Produkte derart anzupassen, dass der wirtschaftliche Wert des Strukturierten Produktes nach dem Eintritt des Ereignisses so weit möglich dem wirtschaftlichen Wert des Strukturierten Produktes vor Eintritt des Ereignisses entspricht. Spezifische Anpassungsregeln für einzelne Arten von Basiswerten im Abschnitt IV des Emissionsprogramms gehen dieser Bestimmung vor. Ist nach Ansicht der Emittentin eine sachgerechte Anpassung, aus welchen Gründen auch immer, nicht möglich, ist die Emittentin berechtigt, die Strukturierten Produkte vorzeitig zurückzuzahlen.

Marktstörungen Vergleiche die Ausführungen im Emissionsprogramm.

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Zürcher Kantonalbank Verkaufsbeschränkungen Es gelten die im Emissionsprogramm detaillierten Verkaufsbeschränkungen - EWR, U.S.A./U.S.

persons, Guernsey.

Insbesondere darf dieses Dokument und die darin enthaltenen Informationen nicht an Personen, die möglicherweise US-Personen nach der Definition der Regulation S des US Securities Act von 1933 sind, verteilt und/oder weiterverteilt werden. Definitionsgemäss umfasst «US Person» jede natürliche US-Person oder juristische Person, jedes Unternehmen, jede Firma, Kollektivgesellschaft oder sonstige Gesellschaft, die nach amerikanischem Recht gegründet wurde. Im Weiteren gelten die Kategorien der Regulation S.

Die Emittentin hat keinerlei Massnahmen ergriffen und wird keinerlei Massnahmen ergreifen, um das öffentliche Angebot der Strukturierten Produkte oder ihren Besitz oder den Vertrieb von Angebotsunterlagen in Bezug auf Strukturierte Produkte in irgendeiner Rechtsordnung ausserhalb der Schweiz zulässig zu machen. Die Aushändigung dieser Endgültigen

Bedingungen (Final Terms) oder anderer Emissionsunterlagen und das Angebot der

Strukturierten Produkte in bestimmten Ländern kann durch Rechtsvorschriften eingeschränkt sein. Personen, denen diese Endgültigen Bedingungen (Final Terms) oder andere

Emissionsunterlagen wie das Emissionsprogramm, Termsheets, Werbeunterlagen oder sonstige Verkaufsunterlagen ausgehändigt wurden, werden von der Emittentin hiermit aufgefordert, die jeweils geltenden Einschränkungen zu überprüfen und einzuhalten.

Prudentielle Aufsicht Die Zürcher Kantonalbank untersteht als Bank im Sinne des Bundesgesetzes über die Banken und Sparkassen (BankG; SR 952.0) und als Effektenhändlerin im Sinne des Bundesgesetzes über die Börsen und den Effektenhandel (BEHG; SR 954.1) der prudentiellen Aufsicht der FINMA, Laupenstrasse 27, CH-3003 Bern, http://www.finma.ch.

Aufzeichnung von

Telefongesprächen Die Anleger werden darauf hingewiesen, dass Telefonate mit Handels- und Verkaufseinheiten der Zürcher Kantonalbank aufgezeichnet werden. Anleger, die Telefongespräche mit diesen Einheiten führen, stimmen der Aufzeichnung stillschweigend zu.

Wesentliche Veränderungen Seit dem Abschluss des letzten Geschäftsjahres oder dem Stichtag des Zwischenabschlusses haben sich keine wesentlichen Veränderungen in der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Emittentin ergeben.

Verantwortlichkeit für die Endgültigen Bedingungen (Final Terms)

Die Zürcher Kantonalbank, Zürich, übernimmt die Verantwortung für den Inhalt dieser Endgültigen Bedingungen (Final Terms) und erklärt hiermit, dass ihres Wissens die Angaben in diesen Endgültigen Bedingungen (Final Terms) richtig und keine wesentlichen Umstände ausgelassen worden sind.

Zürich, 7. Februar 2019, letztes Update am 29. Januar 2021

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Basiswert am 29.01.2021 Komponente ISIN

/ Bloomberg Börse *Währung / Initial Fixing Wert

Gewicht

in % Anzahl Aktien/

Bestand Anglo American Plc GB00B1XZS820

/AAL LN London Stock

Exchange 23.8964 5.00 0.100455 Barrick Gold Corp CA0679011084

/GOLD UN New York Stock

Exchange 22.9334 5.00 0.143593 BHP Billiton PLC GB00BH0P3Z91

/BHP LN London Stock

Exchange 19.9370 5.00 0.120405

Boliden AB SE0012455673

/BOL SS Stockholm 274.3411 5.00 0.100024 ConocoPhillips Co US20825C1045

/COP UN New York Stock

Exchange 40.6039 5.00 0.081102 Fortescue Metals

Group Ltd AU000000FMG

4 /FMG AT

Australian Securities Exchange

22.9866 5.00 0.186572

Fortum Oyi FI0009007132

/FORTUM FH Helsinki 20.1970 5.00 0.134277 Franco-Nevada Corp CA3518581051

/FNV CT Toronto Stock

Exchange 158.0056 5.00 0.026617 Hecla Mining Co US4227041062

/HL UN New York Stock

Exchange 6.0809 5.00 0.541543 Kinross Gold Corp CA4969024047

/K CT Toronto Stock

Exchange 9.1914 5.00 0.457566 Kirkland Lake Gold

Ltd CA49741E1007

/KL CT Toronto Stock

Exchange 50.5479 5.00 0.083201

Lukoil OAO US69343P1057

/LKOD LI London Stock

Exchange 72.2492 5.00 0.045579 Lundin Mining Corp CA5503721063

/LUN CN Toronto Stock

Exchange 11.6162 5.00 0.362052 Newmont Goldcorp

Corporation US6516391066

/NEM UN New York Stock

Exchange 61.2092 5.00 0.053800

OMV AG AT0000743059

/OMV AV Vienna 34.4563 5.00 0.078708

Perseus Mining Ltd AU000000PRU3

/PRU AT Toronto Stock

Exchange 1.1952 5.00 3.588287 Rio Tinto PLC GB0007188757

/RIO LN London Stock

Exchange 55.0217 5.00 0.043629 Royal Gold Inc US7802871084

/RGLD UW NASDAQ 106.5260 5.00 0.030913

South32 Ltd AU000000S320

/S32 AT Australian Securities Exchange

1.4279 5.00 1.681109

Tenaris SA LU0156801721

/TEN IM Borsa Italiana 6.4230 5.00 0.422229

* Lokale Steuern, Transaktionskosten und ausländische Kommissionen sind, falls anwendbar, bereits im Initial Fixing Wert jeder Komponente enthalten und werden damit durch die Inhaber vom Strukturierten Produkt getragen. Dies gilt insbesondere, obwohl nicht abschliessend, im Zusammenhang mit der Ausübung von mit dem Strukturierten Produkt verbundenen Rechten und/oder bei einem Rebalancing.

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Kapitalereignisübersicht

Datum Basiswert Ereignis

04.04.2019 Maersk Drilling A/S Spin-off Maersk Drilling von A.P. Moeller Maersk vom

04.04.2019 Anzahl Aktien alt

0 Anzahl Aktien neu 0.004128 18.04.2019 Newmont Mining Corp Change of Identification vom 18.04.2019 Name alt

Newmont Mining Corp

Name neu Newmont Goldcorp Corp 18.04.2019 Newmont Mining Corp Change of Identification vom 18.04.2019 Name kurz alt

Newmont Mining A

Name kurz neu Newmont Goldcorp A 23.05.2019 Boliden AB Change of Identification (nur ISIN und Valor) vom

23.05.2019 ISIN alt

SE0011088665 ISIN neu SE0012455673 31.05.2019 Cash CHF Cash-Erhöhung aufgrund Veräusserung der Gratisaktien

BOL SS vom 31.05.2019

Bestand alt 0

Bestand neu 0.050915 Rebalancing vom 31.07.2019 Bestand alt Bestand neu

31.07.2019 A.P. Moeller-Maersk A/S Rebalancing 0.002034 0.002475

31.07.2019 Agnico-Eagle Mines Ltd Rebalancing 0.063450 0.051808

31.07.2019 Barrick Gold Corp Rebalancing 0.203829 0.164385

31.07.2019 BHP Billiton PLC Rebalancing 0.122435 0.114685

31.07.2019 Boliden AB Rebalancing 0.109070 0.120101

31.07.2019 Cimarex Energy Co Verkauf 0.037782 -

31.07.2019 ConocoPhillips Co Kauf - 0.047534

31.07.2019 Equinor ASA Rebalancing 0.119120 0.154237

31.07.2019 Fresnillo PLC Rebalancing 0.219134 0.352239

31.07.2019 Kinross Gold Corp Rebalancing 0.815646 0.658672

31.07.2019 Koninklijke Vopak NV Rebalancing 0.054428 0.055649

31.07.2019 Maersk Drilling A/S Verkauf 0.004128 -

31.07.2019 Newcrest Mining Ltd Rebalancing 0.155554 0.115227

31.07.2019 Newmont Goldcorp

Corporation Rebalancing 0.080310 0.074714

31.07.2019 OMV AG Rebalancing 0.052008 0.056414

31.07.2019 Rio Tinto PLC Rebalancing 0.048739 0.050729

31.07.2019 South32 Ltd Rebalancing 1.043894 1.296237

31.07.2019 Teck Resources Ltd Rebalancing 0.116091 0.133490

31.07.2019 Tourmaline Oil Corp Rebalancing 0.197743 0.216474

31.07.2019 Vale SA Rebalancing 0.241340 0.211647

Rebalancing vom 31.10.2019 Bestand alt Bestand neu

31.10.2019 Agnico-Eagle Mines Ltd Verkauf 0.051808 -

31.10.2019 Anglo American Plc Rebalancing 0.109283 0.111915

31.10.2019 Cash CHF Rebalancing 0.050915 0.105699

31.10.2019 ConocoPhillips Co Rebalancing 0.047534 0.050883

31.10.2019 Equinor ASA Rebalancing 0.154237 0.151248

31.10.2019 Franco-Nevada Corp Kauf - 0.029074

31.10.2019 Fresnillo PLC Rebalancing 0.352239 0.313176

31.10.2019 Lukoil OAO Rebalancing 0.033993 0.030478

31.10.2019 Newmont Goldcorp

Corporation Rebalancing 0.074714 0.075007

31.10.2019 Royal Dutch Shell PLC Kauf - 0.096648

31.10.2019 Teck Resources Ltd Rebalancing 0.133490 0.177857

31.10.2019 Tourmaline Oil Corp Verkauf 0.216474 -

31.10.2019 Vale SA Rebalancing 0.211647 0.215012

31.01.2020 Cash CHF Rebalancing 0.105699 0.200833

31.01.2020 Fresnillo PLC Verkauf 0.313176 -

31.01.2020 Kirkland Lake Gold Ltd Kauf - 0.069727

31.01.2020 Lundin Mining Corp Kauf - 0.539415

(10)

31.01.2020 Newmont Goldcorp Corporation Rebalancing 0.075007 0.063122

31.01.2020 Vale SA Verkauf 0.215012 -

30.04.2020 A.P. Moeller-Maersk A/S Verkauf 0.002354 -

30.04.2020 Cash CHF Verkauf 0.200833 -

30.04.2020 Equinor ASA Verkauf 0.152981 -

30.04.2020 Fortescue Metals Group Ltd Kauf - 0.330592

30.04.2020 Franco-Nevada Corp Rebalancing 0.029137 0.019457

30.04.2020 GALP Energia SGPS SA Kauf - 0.227807

30.04.2020 Kirkland Lake Gold Ltd Rebalancing 0.069727 0.060976

30.04.2020 Lundin Mining Corp Rebalancing 0.539415 0.541093

30.04.2020 Royal Dutch Shell PLC Rebalancing 0.098183 0.144023

30.04.2020 Teck Resources Ltd Verkauf 0.178213 -

30.04.2020 Tenaris SA Kauf - 0.373125

01.05.2020 Newcrest Mining Ltd Verkauf 0.146476 -

01.05.2020 Royal Gold Inc Kauf - 0.018924

31.07.2020 Fortescue Metals Group Ltd Rebalancing 0.330592 0.238012

31.07.2020 GALP Energia SGPS SA Rebalancing 0.227807 0.282474

31.07.2020 Hecla Mining Co Kauf - 0.536193

31.07.2020 Koninklijke Vopak NV Verkauf 0.045920 -

31.07.2020 Perseus Mining Ltd Kauf - 2.698732

31.07.2020 Royal Dutch Shell PLC Verkauf 0.144023 -

31.07.2020 Royal Gold Inc Rebalancing 0.018924 0.021152

31.07.2020 Tenaris SA Rebalancing 0.373125 0.509735

30.10.2020 Fortum Oyi Kauf - 0.138558

30.10.2020 GALP Energia SGPS SA Verkauf 0.282474 -

30.10.2020 Hecla Mining Co Rebalancing 0.536193 0.551185

(11)

29.01.2021 Fortum Oyi Rebalancing 0.138558 0.134277

29.01.2021 Hecla Mining Co Rebalancing 0.551185 0.541543

29.01.2021 Perseus Mining Ltd Rebalancing 2.939564 3.588287