Top 5 Handelsplätze [Privatkunden]

(1)

Kategorie des Finanzinstruments:

Angabe, ob im Vorjahr im Durchschnitt < 1 Handelsgeschäft pro Geschäftstag ausgeführt wurde

Die fünf Handelsplätze, die ausgehend vom Handelsvolumen am wichtigsten sind (in absteigender Reihenfolge nach Handelsvolumen)

Anteil des Handelsvolumens

als Prozentsatz des gesamten

Volumens in dieser Kategorie

Anteil der ausgeführten

Aufträge als Prozentsatz aller Aufträge in dieser

Kategorie

Prozentsatz passiver Aufträge

Prozentsatz aggressiver

Aufträge

Prozentsatz gelenkter Aufträge

XETR XETRA-Frankfurt 94,7 95,8 25,1 5,8 1,8

XSWX SIX Swiss Exchange 2,2 1,0 0,0 0,0 66,7

XPAR Euronext Paris 1,1 0,7 0,0 0,0 50,0

XSTU Stuttgart 0,9 0,7 0,0 0,0 50,0

XFRA Frankfurt 0,7 0,7 0,0 0,0 50,0

Kategorie

Aufträge

XNYS NEW YORK STOCK EXCHANGE (NYSE) 20,3 11,2 0,0 0,0 25,0

XNMS NASDAQ Stock Market 14,8 11,9 0,0 0,0 0,0

XFRA Frankfurt 10,3 35,7 0,0 0,0 56,9

nein

Eigenk. - Liquiditätsbänder 1 und 2 ja

Top 5 Handelsplätze [Privatkunden]

Raiffeisen Landesbank Vorarlberg mit Revisionsverband eGen

Bankleitzahl 37000

LEI 529900FEID5L4H2T2L70

Börsengehandelte Produkte (ETP)

(2)

Kategorie

Aufträge

XVIE WIENER BOERSE 36,1 31,2 61,9 26,2 1,2

XSTU Stuttgart 10,9 9,7 0,0 0,0 80,8

XOSL Oslo Børs 8,0 7,1 0,0 0,0 0,0

XFRA Frankfurt 7,7 16,7 0,0 0,0 75,6

Kategorie

Aufträge

XSTU Stuttgart 10,1 5,7 0,0 0,0 76,1

XFRA Frankfurt 8,9 15,0 0,0 0,0 69,4

XAMS EURONEXT AMSTERDAM 8,6 2,0 0,0 0,0 31,3

XNYS NEW YORK STOCK EXCHANGE (NYSE) 7,5 7,3 0,0 0,0 13,6

Eigenk. - Liquiditätsbänder 5 und 6 nein

Eigenk. - Liquiditätsbänder 3 und 4 ja

(3)

Kategorie

Aufträge

XFRA Frankfurt 77,6 83,3 0,0 0,0 0,0

Kategorie

Aufträge

XMUN München 22,3 5,1 0,0 0,0 80,0

XFRA Frankfurt 10,9 9,1 0,0 0,0 44,4

XISM International Capital Market Association 6,6 6,1 0,0 0,0 0,0

XSTU Stuttgart 5,7 10,1 0,0 0,0 90,0

Kategorie

Aufträge

XVTX SIX Swiss Exchange Blue Chip Seg. 16,6 25,0 0,0 0,0 0,0

XFRA Frankfurt 8,2 12,5 0,0 0,0 100,0

XMUN München 1,2 12,5 0,0 0,0 100,0

Ohne spezifische Zuordnung

Schuldtitel - Schuldverschreibungen ja

Sonstige Instrumente ja

ja

(4)

Kategorie

Aufträge

XSTU Stuttgart 61,9 60,5 0,0 0,0 13,1

XFRA Frankfurt 4,1 5,1 0,0 0,0 30,8

CENB Raiffeisen Centrobank 1,0 0,4 0,0 0,0 0,0

Kategorie

Aufträge

XFRA Frankfurt 9,5 5,9 0,0 0,0 100,0

XSTU Stuttgart 3,6 7,2 0,0 0,0 90,9

CENB Raiffeisen Centrobank 1,5 5,3 0,0 0,0 37,5

Kategorie

Aufträge

keine Geschäfte im Betrachtungszeitraum Verbr. Deriv. - OS und Zertifikate ja

Verbr. Deriv. - Sonstige ja

Schuldtitel - Geldmarktinstrumente

(5)

Kategorie

Aufträge

keine Geschäfte im Betrachtungszeitraum

Zinsderivate - Terminkontrakte und Optionskontrakte, die für den Handel auf Handelsplätzen zugelassen sind

(6)

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

Zinsderivate - Swaps, Termingeschäfte und sonstige Zinsderivate

Kreditderivate - Terminkontrakte und Optionskontrakte, die für den Handel auf Handelsplätzen zugelassen sind

Kreditderivate - Sonstige Kreditderivate

(7)

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

Währungsderivate - Terminkontrakte und Optionskontrakte, die für den Handel auf Handelsplätzen zugelassen sind

Währungsderivate - Swaps, Termingeschäfte und sonstige Währungsderivate

Strukturierte Finanzprodukte

(8)

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

Aktienderivate - Optionskontrakte und Terminkontrakte, die für den Handel auf Handelsplätzen zugelassen sind

Aktienderivate - Swaps und sonstige Aktienderivate

(9)

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

Rohstoffderivate und Derivate von Emissionszertifikaten - Optionskontrakte und Terminkontrakte, die für den Handel auf Handelsplätzen zugelassen sind

Rohstoffderivate und Derivate von Emissionszertifikaten - Sonstige

(10)

Kategorie

Aufträge

Kategorie

Aufträge

keine Geschäfte im Betrachtungszeitraum Differenzgeschäfte

Emissionszertifikate

(11)

Information über die erreichte Ausführungsqualität von Kundenorders

Die Bank informiert gemäß § 64 Abs 2 WAG 2018 nachfolgend über die Ausführungsqualität der im Kalenderjahr 2019 ausgeführten Kundenorders.

Erläuterung der Bedeutung der Ausführungskriterien

In der Ausführungspolitik der Bank für Kundenorders findet sich die Gewichtung der relevanten Ausführungskriterien, insbesondere

 der Preis des Finanzinstrumentes,

 die mit der Ausführung des Auftrages verbundenen Kosten,

 die Schnelligkeit, die Wahrscheinlichkeit der Ausführung und der Abwicklung sowie die Art und der Umfang des Auftrages.

Für die Erreichung des bestmöglichen Ergebnisses, sowohl bei Privatkunden als auch bei professionellen Kunden, wird vorrangig das Gesamtentgelt herangezogen. Dieses Gesamtentgelt setzt sich aus dem Preis des Finanzinstrumentes sowie allen mit der Auftragsausführung verbundenen Kosten zusammen.

Dem Kriterium des Gesamtentgelts untergeordnet, berücksichtigt die Bank gleichrangig die folgenden Ausführungsaspekte:

Ausführungswahrscheinlichkeit, Abwicklungswahrscheinlichkeit und Ausführungsgeschwindigkeit.

Diese Gewichtung der Ausführungskriterien wird auf alle Kategorien von Finanzinstrumenten angewendet.

Weiterführende Informationen über die Ausführungspolitik der Bank sowie die relevanten Kriterien für die Gewichtung von

Ausführungskriterien sind in der Broschüre „Allgemeine Informationen zum Anlagegeschäft“ enthalten, die auf der Website der

Bank abrufbar ist.

(12)

Informationen über potentielle Interessenkonflikte

 Die Bank hat Leitlinien für den Umgang mit Interessenkonflikten festgelegt. Diese Leitlinien sollen verhindern, dass ein potentieller oder tatsächlicher Interessenkonflikt den Interessen des Kunden schadet. Weiterführende Informationen sind in der Broschüre „Allgemeine Informationen zum Anlagegeschäft“ enthalten, die auf der Website der Bank abrufbar ist.

 Es bestehen keine wesentlichen Nahebeziehungen zu Handelsplätzen.

 Die Bank hat keine Vereinbarungen mit Handelsplätzen Abschläge, Rabatte oder sonstige nicht-monetären Leistungen für die Weiterleitung von Kundenaufträgen abgeschlossen oder derartige Zahlungen erhalten oder geleistet.

Überwachung der Ausführungsqualität

Damit bei der Ausführung von Kundenaufträgen immer die bestmöglichen Ergebnisse bei der Ausführung erzielt werden können, überwacht die Bank laufend die Ausführungsqualität und prüft regelmäßig, zumindest einmal jährlich, sowie

anlassbezogen, die Angemessenheit der Ausführungspolitik sowie die ausgewählten Handelsplätze und Intermediäre unter Verwendung historischer Marktdaten. Hierbei wird der tatsächlich erzielte Ausführungspreis gegen die zum

Ausführungszeitpunkt vorherrschenden Marktpreise an alternativen Handelsplätzen geprüft.

(13)

Im Rahmen der regelmäßigen Überprüfung werden sowohl qualitative als auch quantitative Kriterien miteinbezogen. Hierbei werden unter anderem für jeden Handelsplatz und Intermediär die Ergebnisse der laufenden Überwachung von

 Ausführungs- und Abwicklungssicherheit,

 lokalen Marktkenntnissen der Intermediäre,

 eingegangenen Kundenbeschwerden und

 festgestellten Schadensfällen analysiert und bewertet.

Sofern relevant, wird eine gesonderte Bewertung für bestimmte Kategorien an Finanzinstrumenten durchgeführt. Anhand dieser Kriterien ergibt sich ein Gesamtbild, auf dessen Grundlage eine Entscheidung über die Angemessenheit des Ausführungswegs und des jeweiligen Handelsplatz und Intermediäres getroffen wird.

Erreichte Ausführungsqualität

Aufgrund der vorgenommenen Überprüfungen 2019 wurden keine wesentlichen Änderungen bei Ausführungswegen, Handelsplätzen oder Intermediären vorgenommen.

Mit der erreichten Ausführungsqualität wurden für jede Kategorie von Finanzinstrumenten hinreichende Maßnahmen bei der Ausführung von Aufträgen ergriffen, um das bestmögliche Ergebnis für die Kunden zu erreichen.

Top 5 Handelsplätze [Privatkunden]

Top 5 Handelsplätze [Privatkunden]

Raiffeisen Landesbank Vorarlberg mit Revisionsverband eGen

Bankleitzahl 37000

LEI 529900FEID5L4H2T2L70

Information über die erreichte Ausführungsqualität von Kundenorders

Die Bank informiert gemäß § 64 Abs 2 WAG 2018 nachfolgend über die Ausführungsqualität der im Kalenderjahr 2019 ausgeführten Kundenorders.

Erläuterung der Bedeutung der Ausführungskriterien

In der Ausführungspolitik der Bank für Kundenorders findet sich die Gewichtung der relevanten Ausführungskriterien, insbesondere

 der Preis des Finanzinstrumentes,

 die mit der Ausführung des Auftrages verbundenen Kosten,

 die Schnelligkeit, die Wahrscheinlichkeit der Ausführung und der Abwicklung sowie die Art und der Umfang des Auftrages.

Für die Erreichung des bestmöglichen Ergebnisses, sowohl bei Privatkunden als auch bei professionellen Kunden, wird vorrangig das Gesamtentgelt herangezogen. Dieses Gesamtentgelt setzt sich aus dem Preis des Finanzinstrumentes sowie allen mit der Auftragsausführung verbundenen Kosten zusammen.

Dem Kriterium des Gesamtentgelts untergeordnet, berücksichtigt die Bank gleichrangig die folgenden Ausführungsaspekte:

Ausführungswahrscheinlichkeit, Abwicklungswahrscheinlichkeit und Ausführungsgeschwindigkeit.

Diese Gewichtung der Ausführungskriterien wird auf alle Kategorien von Finanzinstrumenten angewendet.

Weiterführende Informationen über die Ausführungspolitik der Bank sowie die relevanten Kriterien für die Gewichtung von

Ausführungskriterien sind in der Broschüre „Allgemeine Informationen zum Anlagegeschäft“ enthalten, die auf der Website der

Bank abrufbar ist.

Informationen über potentielle Interessenkonflikte

 Es bestehen keine wesentlichen Nahebeziehungen zu Handelsplätzen.

 Die Bank hat keine Vereinbarungen mit Handelsplätzen Abschläge, Rabatte oder sonstige nicht-monetären Leistungen für die Weiterleitung von Kundenaufträgen abgeschlossen oder derartige Zahlungen erhalten oder geleistet.

Überwachung der Ausführungsqualität

Damit bei der Ausführung von Kundenaufträgen immer die bestmöglichen Ergebnisse bei der Ausführung erzielt werden können, überwacht die Bank laufend die Ausführungsqualität und prüft regelmäßig, zumindest einmal jährlich, sowie

anlassbezogen, die Angemessenheit der Ausführungspolitik sowie die ausgewählten Handelsplätze und Intermediäre unter Verwendung historischer Marktdaten. Hierbei wird der tatsächlich erzielte Ausführungspreis gegen die zum

Ausführungszeitpunkt vorherrschenden Marktpreise an alternativen Handelsplätzen geprüft.

Im Rahmen der regelmäßigen Überprüfung werden sowohl qualitative als auch quantitative Kriterien miteinbezogen. Hierbei werden unter anderem für jeden Handelsplatz und Intermediär die Ergebnisse der laufenden Überwachung von

 Ausführungs- und Abwicklungssicherheit,

 lokalen Marktkenntnissen der Intermediäre,

 eingegangenen Kundenbeschwerden und

 festgestellten Schadensfällen analysiert und bewertet.

Erreichte Ausführungsqualität

Aufgrund der vorgenommenen Überprüfungen 2019 wurden keine wesentlichen Änderungen bei Ausführungswegen, Handelsplätzen oder Intermediären vorgenommen.

Mit der erreichten Ausführungsqualität wurden für jede Kategorie von Finanzinstrumenten hinreichende Maßnahmen bei der Ausführung von Aufträgen ergriffen, um das bestmögliche Ergebnis für die Kunden zu erreichen.

Die Bank verfügte 2019 über keine eigene direkte Anbindung an Handelsplätze. Sie leitete Aufträge unter Wahrung der

Ausführungspolitik ausschließlich an die Raiffeisen Bank International AG bzw. die Raiffeisen Centrobank AG als Intermediär zur

Ausführung weiter. Zinsderivate und Währungsderivate wurden 2019 ausschließlich OTC als Festpreisgeschäft zwischen dem

Kunden und der Bank ausgeführt.